太陽能發(fā)電是我國能源未來發(fā)展趨勢,在國家政策的調(diào)整引導(dǎo)下,目前行業(yè)從“出口拉動型”轉(zhuǎn)變?yōu)楦鼮榻】党志玫?ldquo;需求拉動型”模式。分析人士表示,經(jīng)過前兩年的持續(xù)復(fù)蘇,2015太陽能發(fā)電步入爆發(fā)元年,在A股反復(fù)震蕩的大環(huán)境下,光伏股有望崛起。
回顧我國光伏產(chǎn)業(yè)的發(fā)展歷程,在經(jīng)歷初始階段、起步階段、寒冬階段和回暖階段后,到2014 年底,我國光伏發(fā)電裝機容量為19.42GW,在今年一季度又新增5.04GW,預(yù)計全年裝機量可達20GW。按照發(fā)展規(guī)劃,到2050 年,太陽能發(fā)電裝機容量可達1000GW。
招商證券研報指出,建設(shè)及運營太陽能電站開始成為光伏發(fā)電行業(yè)的重心,行業(yè)利潤向下游轉(zhuǎn)移,上游制造業(yè)也借此開始復(fù)蘇。因此,這一輪光伏熱是“內(nèi)需拉動型”,是更加符合產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)律,能夠快速健康發(fā)展的,到現(xiàn)在才算真的進入了光伏元年。
與此同時,國家利好政策也為光伏發(fā)電的發(fā)展掃除了障礙。據(jù)發(fā)改委官員透露,2015年,國家能源局針對光伏產(chǎn)業(yè)的政策將以微調(diào)和完善為主。不僅電站配額將在不同省份之間調(diào)配,2015年后新增項目補貼也有望在當(dāng)年落實。此外,國家“一帶一路”經(jīng)濟戰(zhàn)略更是中國太陽能企業(yè)拓展經(jīng)濟發(fā)展新空間提供了絕佳的契機。
在新的光伏產(chǎn)業(yè)格局之下,太陽能企業(yè)估值邏輯改變成為最大看點。以在港上市、成為滬港通龍頭標(biāo)的股的漢能薄膜發(fā)電(00566.HK)為例,匯業(yè)證券等多家券商看好其業(yè)績增長,近一段時間以來曾先后兩次調(diào)其目標(biāo)價,最高至9元。
除漢能薄膜發(fā)電之外,聯(lián)合光伏(00686.HK)、保利協(xié)鑫能源(03800.HK)、興業(yè)太陽能(00750.HK)、大全新能源、昱輝陽光、英利等在港及納斯達克上市的中概太陽能股近期持續(xù)走強,成為新能源領(lǐng)域備受青睞的投資標(biāo)的。